الأسهم الآسيوية تدرس اجتماعا بشأن الشرق الأوسط واجتماعات البنوك المركزية

سيدني 30 أكتوبر تشرين الأول (رويترز) - شهدت أسواق الأسهم الآسيوية تذبذبا اليوم الاثنين في الوقت الذي أثار فيه زحف إسرائيل إلى غزة مخاوف من صراع أوسع نطاقا قبل اجتماعات البنوك المركزية في الولايات المتحدة وبريطانيا واليابان التي قد تشهد الأخيرة تشديدا في السياسة.

يستمر موسم الأرباح أيضا مع Apple و Airbnb و McDonald's و Moderna و Eli Lilly and Co من بين العديد من التقارير هذا الأسبوع. كانت النتائج حتى الآن مخيبة للآمال، مما ساهم في تراجع مؤشر ستاندرد آند بورز 500 إلى منطقة التصحيح عند 4,117 (. SPX).

"حركة السعر سيئة حيث لم تستطع SPX الدفاع عن مستوى 4200 الرئيسي. المخاطرة هي أنه يتجه إلى المتوسط المتحرك لمدة 200 أسبوع عند 3941 قبل ارتفاع التداول "، قال محللو BofA.

في وقت مبكر من يوم الاثنين، ارتفعت العقود الآجلة لمؤشر ستاندرد آند بورز 500 بنسبة 0.3٪ إلى 4151، في حين ارتفعت العقود الآجلة لمؤشر ناسداك بنسبة 0.5٪. تراجعت العقود الآجلة لمؤشر EUROSTOXX 50 بنسبة 0.2٪ وكانت العقود الآجلة لمؤشر FTSE ثابتة.

وتضاءلت الرغبة في المخاطرة بسبب مساعي إسرائيل لتطويق المدينة الرئيسية في غزة في "المرحلة الثانية" المعلنة من جانب واحد من الحرب المستمرة منذ ثلاثة أسابيع ضد نشطاء حماس المدعومين من إيران.

مؤشر MSCI الأوسع نطاقا لأسهم آسيا والمحيط الهادئ خارج اليابان (. MIAPJ0000PUS) بنسبة 0.2٪ ، بعد أن سجل أدنى مستوى له في عام الأسبوع الماضي. الرقائق الزرقاء الصينية (. CSI300) بنسبة 0.1٪.

انخفضت أسهم مجموعة China Evergrande Group (3333.HK) بنسبة 20٪ يوم الاثنين حيث تستمع المحكمة العليا في هونغ كونغ إلى التماس تصفية ضد المطور العقاري المحاصر ، بعد ما يقرب من عامين من تخلفه عن سداد ديونه.

مؤشر نيكاي الياباني (. N225) بنسبة 1.1٪ وسط تكهنات بأن بنك اليابان (BOJ) قد يعدل سياسة التحكم في منحنى العائد (YCC) بعد اختتام اجتماع السياسة الذي استمر يومين يوم الثلاثاء.

يتوقع العديد من المحللين أن يرفع البنك المركزي توقعاته للتضخم إلى 2.0٪ ، لكنهم غير متأكدين مما إذا كان سيتخلى أخيرا عن YCC في مواجهة ضغوط السوق على السندات.

وقال محللون في باركليز "استمرار عدم اليقين بشأن توقعات الأجور ، جنبا إلى جنب مع الضغوط في أسواق السندات العالمية يمكن أن يدفع بنك اليابان إلى الخطأ في جانب الحذر ، مما يجعل وجهة نظرنا بأن YCC سيتم إلغاؤها مكالمة قريبة للغاية".

"لا يزال بإمكان بنك اليابان اختيار مراجعة السياسة ولكن بشكل أقل جذرية ، ربما عن طريق رفع سقف عوائد السندات لأجل 10 سنوات كما فعل في يوليو."

ومن المرجح أن يؤدي التخلي عن YCC تماما إلى ارتفاع عائدات السندات اليابانية وزيادة الضغط على الأسواق العالمية التي تعاني بالفعل من عمليات بيع شرسة في سندات الخزانة الأمريكية.

هل تم تغذية كل شيء؟

بلغت العوائد على سندات الخزانة لأجل 10 سنوات 4.87٪ يوم الاثنين، بعد أن ارتفعت 30 نقطة أساس حتى الآن هذا الشهر ولامست أعلى مستوياتها في 16 عاما عند 5.021٪.

سيتم اختبار المعنويات بشكل أكبر هذا الأسبوع عندما تعلن وزارة الخزانة عن خططها لاسترداد الأموال، مع احتمال حدوث المزيد من الزيادات. تتوقع NatWest Markets 885 مليار دولار من الاقتراض القابل للتسويق في الربع الرابع و 700 مليار دولار في الربع التالي.

أقنع الارتفاع الحاد في تكاليف الاقتراض في السوق المحللين بأن مجلس الاحتياطي الفيدرالي سيقف في اجتماع سياسته هذا الأسبوع ، حيث تشير العقود الآجلة إلى فرصة بنسبة 97٪ لبقاء أسعار الفائدة عند 5.25-5.5٪.

كما قام السوق بتسعير 165 نقطة أساس من التيسير لعام 2024 ، بدءا من منتصف العام تقريبا.

وقال محللون في جولدمان ساكس "يبدو أن بنك الاحتياطي الفيدرالي قد التفاف حول الرأي القائل بأن التشديد الأخير في الظروف المالية بقيادة ارتفاع أسعار الفائدة طويلة الأجل جعل رفع آخر غير ضروري" ، الذين قدروا أن الارتفاع في العوائد يعادل 100 نقطة أساس من زيادات أسعار الفائدة.

وأضافوا أن «قصة العام حتى الآن هي أن التسارع الاقتصادي لم يمنع المزيد من إعادة التوازن إلى سوق العمل والتقدم في معركة التضخم». نتوقع أن يستمر هذا في الأشهر المقبلة".

من المتوقع أن تظهر أرقام الوظائف المقرر صدورها يوم الجمعة أن الوظائف الأمريكية ارتفعت بمقدار 188000 في أكتوبر ، بعد المكاسب الضخمة في سبتمبر ، ولكن لا يزال من المتوقع أن يتباطأ النمو السنوي في متوسط الأرباح إلى 4.0٪ من 4.2٪.

ومن المتوقع أيضا أن يظل بنك إنجلترا معلقا هذا الأسبوع، مع تسعير الأسواق لحوالي 70٪ من احتمال أن يتم تشديده تماما.

ومن الغريب أن صعود العوائد الأمريكية لم يساعد الدولار على الارتفاع في الآونة الأخيرة.

"وبالمثل، فإن الانخفاض في أسواق الأسهم العالمية وعدم اليقين المستمر حول الصراع بين حماس وإسرائيل لم يفعل الكثير لدفع الدولار إلى الأعلى مقابل العملات الحساسة للمخاطر"، كتب محللو كابيتال إيكونوميكس في مذكرة.

"هذا يعزز إحساسنا بأن التقييم المتفائل نسبيا للتوقعات في الولايات المتحدة.S. الآن مخصوم إلى حد كبير في الدولار ".

استقر الدولار أمام سلة من العملات عند 106.580 ، بعد أن ارتد بين 105.350 و 106.890 الأسبوع الماضي. وعزز الين قليلا إلى 149.74 ، لكنه ظل أقل من قمة الأسبوع الماضي عند 150.78.

في أسواق السلع ، كان الذهب ثابتا عند 2003 دولار للأوقية.

تراجعت أسعار النفط حيث فاقت المخاوف بشأن الطلب المخاطر على إمدادات الشرق الأوسط، على الأقل في الوقت الحالي.

وخسر برنت 65 سنتا إلى 89.83 دولار للبرميل، بينما انخفض الخام الأمريكي 77 سنتا إلى 84.77 دولار.

معاييرنا: مبادئ الثقة في تومسون رويترز.