لا يزال زوج يورو/دولار EUR/USD تحت ضغط هبوطي خلال الجلسة الأوروبية يوم الجمعة.
تشير النظرة الفنية إلى أن هناك مجال أكبر للانخفاض قبل أن يدخل الزوج ضمن مناطق تشبع بيعي.
يمكن أن يحافظ الدولار الأمريكي على قوته في حالة سيطرة تدفقات الملاذ الآمن على الحركة.
بعد الارتفاع الذي شوهد يوم الأربعاء، تحول زوج يورو/دولار EUR/USD نحو الانخفاض وسجل خسائر كبيرة يوم الخميس. لا يزال الزوج تحت الضغط يوم الجمعة ويتداول عند أدنى مستوياته منذ أوائل مايو/أيار أدنى بقليل من منطقة 1.0700.
أسعار اليورو هذا الأسبوع
يوضح الجدول أدناه النسبة المئوية للتغير في اليورو EUR في مقابل العملات الرئيسية المدرجة هذا الأسبوع. كان اليورو هو الأضعف في مقابل الفرنك السويسري.
تُظهر الخريطة الحرارية النسبة المئوية للتغيرات في العملات الرئيسية في مقابل بعضها البعض. يتم اختيار العملة الأساسية من العمود الأيسر، بينما يتم اختيار العملة المقابلة من الصف العلوي. على سبيل المثال، إذا اخترت اليورو من العمود الأيسر وتحركت على طول الخط الأفقي إلى الدولار الأمريكي، فإن النسبة المئوية للتغير المعروضة في المربع سوف تمثل اليورو EUR (الأساس)/الدولار الأمريكي USD (التسعير).
التحول السلبي الذي شوهد في مزاج المخاطرة ساعد الدولار الأمريكي USD على اكتساب قوة خلال ساعات التداول الأمريكية يوم الخميس. بالإضافة إلى ذلك، بدأ التأثير السلبي لبيانات التضخم الضعيفة على الدولار الأمريكي في التلاشي، حيث قام المستثمرون بإعادة تقييم توقعات سياسة البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed وسط مراجعات تميل نحو التشديد في ملخص التوقعات الاقتصادية.
في الوقت نفسه، يتحول تركيز المستثمرين مرة أخرى نحو التوترات السياسية في منطقة اليورو في أعقاب أحداث الاقتصاد الكلي الرئيسية في الولايات المتحدة، مما يجعل من الصعب على اليورو العثور على طلب.
في النصف الثاني من اليوم، سوف تتضمن الأجندة الاقتصادية الأمريكية الاستطلاع الأولي لمعنويات المستهلك من جامعة ميتشجان لشهر يونيو/حزيران. ومع ذلك، من المرجح أن يتجاهل المشاركون في السوق هذا التقرير ويستمرون في التركيز على تصور المخاطر.
في وقت كتابة هذا التقرير، كانت العقود الآجلة لمؤشر داو جونز منخفضة بنسبة 0.5% بينما كانت العقود الآجلة لمؤشر ستاندرد آند بورز 500 منخفضة بنسبة 0.2%. من ناحية أخرى، شوهد آخر تداول في العقود الآجلة لمؤشر ناسداك وهي تسجل مكاسب يومية طفيفة. في حالة انخفاض مؤشرات وول ستريت الرئيسية مع اقتراب عطلة نهاية الأسبوع، فمن المرجح أن يستمر الدولار الأمريكي في التفوق في الأداء على نظرائه.
التحليل الفني لزوج يورو/دولار EUR/USD
يظل مؤشر القوة النسبية RSI على الرسم البياني لإطار 4 ساعات أعلى بقليل من مستويات 30، مما يشير إلى أن الزوج لديه مجال أكبر للانخفاض قبل الدخول ضمن مناطق تشبع بيعي من الناحية الفنية. تظهر منطقة 1.0670 (مستويات تصحيح فيبوناتشي 78.6% من الاتجاه الصاعد الأخير) بمثابة منطقة الدعم التالية قبل منطقة 1.0600 (مستوى نفسي، مستوى ثابت).
في حالة تمكن زوج يورو/دولار EUR/USD من الاستقرار فوق منطقة 1.0700 (مستوى نفسي، مستوى ثابت)، يمكن أن يتطلع البائعون إلى جني الأرباح قبل عطلة نهاية الأسبوع، مما سوف يسمح للزوج بتسجيل ارتفاع تصحيحي. في هذا السيناريو، يمكن رؤية مستويات المقاومة التالية عند منطقة 1.0760 (مستويات تصحيح فيبوناتشي 50٪) قبل منطقة 1.0790-1.0800، حيث تقع المتوسطات المتحركة البسيطة 100 يوم و 200 يوم.
الأسئلة الشائعة عن اليورو
ما هو اليورو؟
اليورو هو العملة لدول الاتحاد الأوروبي العشرين التي تنتمي إلى منطقة اليورو. اليورو ثاني أكثر العملات تداولاً في العالم بعد الدولار الأمريكي. خلال عام 2022، شكلت 31% من جميع معاملات صرف العملات الأجنبية، بمتوسط حجم تداول يومي يزيد عن 2.2 تريليون دولار يوميًا. يعد زوج يورو/دولار EUR/USD هو زوج العملات الأكثر تداولًا في العالم، حيث يمثل حوالي 30% من جميع المعاملات، يليه زوج يورو/ين EUR/JPY عند 4%، زوج يورو/استرليني EUR/GBP عند 3% وزوج يورو/دولار أسترالي EUR/AUD عند 2%.
ما هو البنك المركزي الأوروبي ECB وكيف يؤثر على اليورو؟
البنك المركزي الأوروبي ECB في فرانكفورت، ألمانيا، هو البنك الاحتياطي لمنطقة اليورو. يحدد البنك المركزي الأوروبي ECB معدلات الفائدة ويدير السياسة النقدية. يتلخص التفويض الأساسي للبنك المركزي الأوروبي ECB في الحفاظ على استقرار الأسعار، وهو ما يعني إما السيطرة على التضخم أو تحفيز النمو. أداته الأساسية هي رفع أو خفض معدلات الفائدة. عادة ما تعود معدلات الفائدة المرتفعة نسبياً - أو توقع معدلات فائدة أعلى - بالنفع على اليورو والعكس صحيح. يتخذ مجلس محافظي البنك المركزي الأوروبي ECB قرارات السياسة النقدية في الاجتماعات التي تُعقد ثماني مرات في العام. يتم اتخاذ القرارات من قبل رؤساء البنوك الوطنية في منطقة اليورو والأعضاء الستة الدائمين، بما في ذلك رئيسة البنك المركزي الأوروبي ECB، كريستين لاجارد.
كيف تؤثر بيانات التضخم على قيمة اليورو؟
بيانات التضخم في منطقة اليورو، التي يتم قياسها بواسطة مؤشر أسعار المستهلك المنسق HICP، تمثل أحد المؤشرات الاقتصادية الهامة لليورو. إذا ارتفع التضخم بأكثر من المتوقع، وخاصة إذا كان أعلى من مستهدف البنك المركزي الأوروبي ECB البالغ 2%، فإن هذا يُجبر البنك المركزي الأوروبي ECB على رفع معدلات الفائدة من أجل إعادته تحت السيطرة. عادة ما تعود معدلات الفائدة المرتفعة نسبياً مقارنة بنظيراتها بالنفع على اليورو، وذلك لأنها تجعل المنطقة أكثر جاذبية كمكان للمستثمرين العالميين من أجل حفظ أموالهم.
كيف تؤثر البيانات الاقتصادية على قيمة اليورو؟
تقيس إصدارات البيانات صحة الاقتصاد ويمكن أن تؤثر على اليورو. يمكن لمؤشرات مثل الناتج المحلي الإجمالي GDP، مؤشرات مديري المشتريات PMIs لقطاعات التصنيع والخدمات، التوظيف واستطلاعات معنويات المستهلك أن تؤثر جميعها على اتجاه العملة الموحدة. الاقتصاد القوي أمر جيد بالنسبة لليورو. هو لا يجذب مزيد من الاستثمار الأجنبي فحسب، بل قد يشجع البنك المركزي الأوروبي ECB على رفع معدلات الفائدة، الأمر الذي سوف يعزز اليورو بشكل مباشر. بخلاف ذلك، إذا كانت البيانات الاقتصادية ضعيفة، فمن المرجح أن ينخفض اليورو. تُعتبر البيانات الاقتصادية لأكبر أربعة اقتصادات في منطقة اليورو (ألمانيا، فرنسا، إيطاليا وإسبانيا) ذات أهمية خاصة، حيث أنها تمثل 75٪ من اقتصاد منطقة اليورو.
كيف يؤثر الميزان التجاري على اليورو؟
من إصدارات البيانات الهامة الأخرى لليورو الميزان التجاري. يقيس هذا المؤشر الفرق بين ما تكسبه الدولة من صادراتها وما تنفقه على الواردات خلال فترة معينة. إذا كانت دولة ما تنتج صادرات مرغوبة بشكل كبير، فإن عملتها سوف تكتسب قيمة من صافي الطلب الإضافي الناتج عن المشترين الأجانب الذين يسعون لشراء هذه السلع. وبالتالي، فإن صافي الميزان التجاري الإيجابي سوف يعزز العملة والعكس صحيح بالنسبة للميزان التجاري السلبي.