- استعاد الذهب قوته بعد انخفاضه إلى ما دون 2500 دولار في وقت سابق من الأسبوع.
- تشير التوقعات الفنية على المدى القريب إلى أن البائعين لا يزالون على الهامش.
- تبرز بيانات مؤشر أسعار المستهلك لشهر أغسطس/آب (CPI) من الولايات المتحدة على الأجندة الاقتصادية الأسبوع المقبل.
بعد استمرار تعرض زوج الذهب/الدولار الأمريكي XAU/USD لضغط هبوطي متواضع في النصف الأول من الأسبوع، استفاد الزوج من انخفاض عوائد سندات الخزانة الأمريكية واستعاد 2500 دولار. يمكن أن تغذي بيانات التضخم لشهر أغسطس/آب من الولايات المتحدة الحركة الاتجاهية التالية في المعدن الثمين.
مشترو الذهب يواصلون الدفاع عن المستوى السعري 2500 دولار
أمضى الذهب اليوم الأول من الأسبوع متقلبًا ضمن نطاق تداول ضيق مع ضعف ظروف التداول مع إغلاق الأسواق المالية الأمريكية احتفالاً بعطلة عيد العمال.
انخفضت المؤشرات الرئيسية في وول ستريت بشكل حاد بعد عطلة نهاية الأسبوع التي استمرت ثلاثة أيام يوم الثلاثاء، مما سمح للدولار الأمريكي (USD) باكتساب القوة وتسبب في انخفاض زوج الذهب/الدولار الأمريكي XAU/USD إلى ما دون 2500 دولارًا. يوم الأربعاء، تعرض الدولار الأمريكي لضغوط بيع بعد أن أظهرت البيانات التي نشرها مكتب إحصاءات العمل الأمريكي (BLS) أن عدد الوظائف الشاغرة في يوم العمل الأخير من شهر يوليو/تموز بلغ 7.67 ملايين، بانخفاض من 7.9 ملايين في يونيو/حزيران وأقل من توقعات السوق البالغة 8.1 مليون.
مع تعافي الذهب مرة أخرى فوق المستوى السعري الرئيسي 2500 دولار في وقت مبكر من يوم الخميس، اتخذ البائعون الفنيون إجراءات وساعدوا المعدن الأصفر على مواصلة انتعاشه. في الجلسة الأمريكية، ذكرت شركة المعالجة التلقائية للبيانات (ADP) أن التوظيف في القطاع الخاص ارتفع بمقدار 99000 في أغسطس/آب. وجاءت هذه القراءة بعد زيادة قدرها 111000 (معدلة من 122000) المسجلة في يوليو/تموز وتجاوزت توقعات السوق البالغة 145000 بهامش واسع. انخفض عائد سندات الخزانة الأمريكية لأجل 10 سنوات نحو 3.7٪ ومهد الطريق لارتفاع آخر في زوج الذهب/الدولار الأمريكي XAU/USD.
يوم الجمعة، أعلن مكتب إحصاءات العمل أن الوظائف غير الزراعية ارتفعت بمقدار 142000 وظيفة في أغسطس/آب، وهي قراءة أقل من توقعات السوق البالغة 160000. بالإضافة إلى ذلك، تم تعديل زيادة يوليو البالغة 114000 إلى 89000. وأظهرت تفاصيل أخرى من تقرير الوظائف أن معدل البطالة انخفض إلى 4.2٪، كما هو متوقع. مع استئناف عوائد سندات الخزانة الأمريكية لأجل 10 سنوات انخفاضها الأسبوعي وتراجعت إلى ما دون 3.7٪ بعد هذه البيانات، حافظ الذهب على قوته مع اقتراب عطلة نهاية الأسبوع.
مستثمرو الذهب في انتظار بيانات التضخم الأمريكية
قد تؤدي بيانات الميزان التجاري من الصين إلى رد فعل في الذهب خلال ساعات التداول الآسيوية يوم الثلاثاء. في حالة اتساع الفائض التجاري للصين بشكل ملحوظ في أغسطس/آب، فإن رد الفعل الفوري قد يساعد الذهب على الارتفاع لأن الصين هي أكبر مستهلك للذهب في العالم. على الجانب الآخر، قد يشعر المستثمرون بالقلق إزاء توقعات الطلب على الذهب ويتسببون في تحول السعر هبوطًا على المدى القريب إذا تقلص الفائض التجاري.
يوم الأربعاء، ستتم مراقبة بيانات مؤشر أسعار المستهلكين (CPI) لشهر أغسطس من الولايات المتحدة عن كثب من قبل المشاركين في السوق. وعلى أساس شهري، من المتوقع أن يرتفع مؤشر أسعار المستهلكين العام ومؤشر أسعار المستهلكين الأساسي، الذي يستثني أسعار الغذاء والطاقة المتقلبة، بنسبة 0.2٪. في حالة ارتفاع مؤشر أسعار المستهلكين الأساسي بنسبة 0.4٪ أو أكثر، قد تنتعش عائدات سندات الخزانة الأمريكية وتتسبب في فقدان الذهب لمكانته. على الجانب الآخر، قد تجعل القراءة عند أو أقل من توقعات السوق من الصعب على الدولار الأمريكي جذب المستثمرين وتساعد زوج الذهب/الدولار الأمريكي XAU/USD على الارتفاع.
يوم الخميس، سيعلن البنك المركزي الأوروبي (ECB) عن قرارات السياسة النقدية. على الرغم من أنه من غير المحتمل أن يكون لهذا الحدث تأثير مباشر على تقييم الذهب، إلا أنه قد يؤثر على تقييم الدولار الأمريكي. قد تسمح مفاجأة تيسيرية من البنك المركزي الأوروبي للدولار الأمريكي بالتقاط تدفقات رأس المال الخارجة من اليورو والحد من الاتجاه الصعودي لزوج الذهب/الدولار الأمريكي XAU/USD.
عند تقييم وضع السوق الحالي في الذهب، قال دانيال غالي، كبير استراتيجيي السلع في TD Securities: "قراءتنا لديناميكيات تحديد مراكز التداول عند مستويات متطرفة الآن بالفعل والتي تميزت تاريخيًا بأنها نقاط تحول مهمة في أسواق الذهب. أصبح وضع صناديق التحوط الكلية العالمية الآن عند مستويات لم نشهدها إلا خلال استفتاء خروج بريطانيا من الاتحاد الأوروبي (بريكست) في عام 2016، أو سردية" التيسير الكمي الخفي "في عام 2019، أو في ذروة الذعر من أزمة جائجة كوفيد-19 في مارس/آذار 2020. هذه المرة، تلاشت الأسواق المادية بالفعل، بينما نرى أيضًا تطرفًا في مراكز متداولي شنغهاي جنبا إلى جنب مع أتباع الاتجاه من مستشاري تداول السلع CTA. مخاطر التطورات السلبية أكثر قوة".
للمزيد من الأحداث، اطّلع على أجندة FXStreet الاقتصادية
التوقعات الفنية للذهب
لا يزال التحيز الصعودي دون تغيير على المدى القريب، حيث يستقر مؤشر القوة النسبية (RSI) على الرسم البياني اليومي بالقرب من 60 ويتم تداول الذهب داخل النصف العلوي من قناة الميل الصعودي القادمة من أوائل مارس/آذار.
يقع الدعم الفوري عند المستوى السعري 2500 دولار (المتوسط المتحرك البسيط لمدة 20 يوما SMA)، نقطة منتصف قناة الميل الصاعد). إذا انخفض الذهب إلى ما دون هذا المستوى وأكده كمقاومة، يمكن اعتبار 2440 دولارًا (المتوسط المتحرك البسيط لمدة 50 يوما) بمثابة الدعم التالي قبل 2400 دولار (الحد الأدنى للقناة الصاعدة).
على الجانب الصعودي، تقع المقاومة الأولى عند 2530 دولارًا (مستوى ثابت). بمجرد أن يتجاوز الذهب هذه العقبة، فقد يستهدف الحد العلوي للقناة الصاعدة عند 2600 دولار.