توقعات أسعار الذهب: هل يتحول ا...

قفزت أسعار الذهب إلى أعلى مستوياتها خلال أسبوعين عند منطقة 2721 دولار قبل تسجيل تصحيح حاد يوم الاثنين.
تفوق تلاشي المخاطر السياسية والجيوسياسية على انخفاض الدولار الأمريكي وعوائد سندات الخزانة، مما ضغط على أسعار الذهب.
يظهر تقاطع هبوطي وشيك في أسعار الذهب على الرسم البياني اليومي، حيث يوقف مؤشر القوة النسبية RSI زخمه الصعودي.

بعد أن شهدت تقلبات شديدة خلال ساعة الافتتاح يوم الاثنين، تلعق أسعار الذهب جراحها بالقرب من منطقة 2700 دولار. استمتع المعدن اللامع بتداولات جيدة في الاتجاهين قبل أن يعود البائعون إلى السوق بعد خمسة أيام متتالية.

بائعي أسعار الذهب يتطلعون إلى تمديد السيطرة

حصلت أسعار الذهب على طلبات شراء جديدة وقفزت إلى محيط أعلى مستوياتها خلال أسبوعين عند منطقة 2721 دولار خلال التداولات المبكرة. شهد الدولار الأمريكي فجوة افتتاحية هبوطية بالتزامن مع عوائد سندات الخزانة الأمريكية. افتتح المتداولون الآسيويون مكاتبهم وتفاعلوا مع الأخبار التي صدرت في نهاية الأسبوع التي تفيد بأن الرئيس الأمريكي المنتخب دونالد ترامب عين الملياردير سكوت بيسنت وزيراً للخزانة.

طمأن تعيين بيسنت في المنصب الحساس في إدارة ترامب سوق سندات الخزانة الأمريكية، حيث يُنظر إليه على أنه من قدامى العاملين في وول ستريت ومحافظ من الناحية المالية. حفز هذا الخطاب تراجعاً حاداً في عوائد سندات الخزانة الأمريكية المرجعية لأجل 10 سنوات، حيث تختبر مستويات 4.30٪ في وقت كتابة هذا التقرير.

تتبع الدولار الأمريكي USD موجة البيع في عوائد سندات الخزانة الأمريكية، حيث يتداول حاليًا على انخفاض بنسبة 0.65٪ خلال اليوم في مقابل نظرائه من العملات الرئيسية.

على الرغم من التراجع الجاري في الدولار الأمريكي وعوائد سندات الخزانة الأمريكية، فإن أسعار الذهب الذي لا يقدم عوائد لا يمكنها الاستفادة من ذلك، حيث تسجيل تصحيحاً حاداً من مستويات أعلى.

يمكن أن يُعزى الانخفاض الأخير في أسعار الذهب إلى تحسن معنويات المخاطرة، وذلك بفضل تخفيف التوترات الجيوسياسية بين إسرائيل ولبنان وتقلص حالة عدم اليقين بشأن إدارة ترامب. نقلاً عن مسؤولين إسرائيليين وأمريكيين، ذكرت وكالة أكسيوس أن إسرائيل ولبنان على وشك التوصل إلى اتفاق لوقف إطلاق النار.

يقوم مشتري الذهب أيضًا بجني الأرباح قبل صدور بيانات التضخم الأمريكية يوم الأربعاء وسط أسبوع مختصر بسبب عطلة عيد الشكر.

تظل كل الأنظار موجهة نحو التطورات الجيوسياسية بين إسرائيل ولبنان وروسيا وأوكرانيا في ظل غياب أي إصدارات بيانات اقتصادية أمريكية عالية التأثير يوم الاثنين. قد يؤدي عدم وجود خطابات من جانب صناع السياسات في البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed الأمريكي إلى ترك متداولي الذهب تحت رحمة اتجاهات المخاطرة.

التحليل الفني لأسعار الذهب: الرسم البياني اليومي
 

بعد استعادة جميع المتوسطات المتحركة البسيطة اليومية الرئيسية يوم الجمعة، أوقفت أسعار الذهب مؤقتاً زخم الارتداد بالقرب من منطقة 2720 دولار.

يمكن أيضًا ربط التحول نحو الانخفاض في مؤشر القوة النسبية RSI بإعدادات 14 يومًا بالضعف المتجدد في أسعار الذهب. يتداول المؤشر المتقدم حاليًا بالقرب من مستويات 56 بعد اختبار مستويات 58.

يستمر التقاطع الهبوطي الوشيك في تشكيل رياح معاكسة في أسعار الذهب. يقترب المتوسط المتحرك البسيط 21 يومًا من كسر المتوسط المتحرك البسيط 50 يومًا نحو الاتجاه الهابط. في حالة حدوث ذلك على أساس الإغلاق اليومي، فسوف يتم إثبات صحة التقاطع الهبوطي.

تشير هذه المؤشرات الفنية إلى أن التحيز قد يتحول لصالح بائعي الذهب.

يقع الدعم الفوري حول منطقة 2670 دولار، حيث يتقارب المتوسط المتحرك البسيط 21 يومًا والمتوسط المتحرك البسيط 50 يومًا.

قد يؤدي الكسر المستدام إلى ما دون هذه المنطقة الأخيرة إلى بدء اتجاه هابط جديد نحو منطقة 2600 دولار. سوف يتم اختبار أدنى مستويات 20 نوفمبر/تشرين الثاني عند منطقة 2619 دولار قبل ذلك.

من ناحية أخرى، يحتاج مشتري الذهب إلى إغلاق شمعة يومية فوق أعلى مستويات 5 نوفمبر/تشرين الثاني عند منطقة 2750 دولار من أجل استئناف الاتجاه الصاعد نحو أعلى المستويات على الإطلاق عند منطقة 2790 دولار.