- كان أسبوعا قويا للأسهم الأمريكية والذهب ، حيث ارتفع مؤشر ستاندرد آند بورز بنحو 3٪ بحلول نهاية الأسبوع.
- تستعد الأسواق للتقلبات المحتملة والمفاجآت السياسية مع تنصيب دونالد ترامب رئيسا للولايات المتحدة.
- يعد اجتماع بنك اليابان في 24 يناير حدثا رئيسيا ، مع احتمال رفع أسعار الفائدة.
- يظهر مؤشر ستاندرد آند بورز 500 علامات إيجابية، ومن المحتمل أن يدخل مرحلة صعودية إذا أغلق فوق مستوى المقاومة الرئيسي.
اقرأ أكثر: توقعات السوق العالمية 2025: الاتجاهات والمخاطر والفرص للمتداولين
مراجعة الأسبوع: اعتدال التضخم في الولايات المتحدة والأرباح القوية تحافظ على المعنويات إيجابية
أظهرت بيانات التضخم الأمريكية علامات إيجابية هذا الأسبوع ودعمتها بعض التعليقات المتشائمة من صانعي السياسة في الاحتياطي الفيدرالي. ومع ذلك ، بحلول نهاية الأسبوع المقبل ، يمكن أن نغني جميعا من ورقة ترنيمة مختلفة ، وبالتالي يبقى الحذر.
مؤشر S&P 500 المصرفي (. SPXBK) والبنوك الإقليمية (. KRX) المؤشرات الرئيسية هذا الأسبوع، حيث ارتفع بنحو 6.1٪ و 7.6٪ على التوالي.
المصدر: LSEG (انقر للتكبير)
ارتفع الذهب هذا الأسبوع واستعاد مستوى 2700 دولار للأونصة مع استمرار المعدن الثمين في العثور على الطلب بفضل حالة عدم اليقين العالمية. هذا الأسبوع ، تم تعزيز المعدن الثمين أيضا من خلال التفاؤل المتزايد بشأن تخفيضات أسعار الفائدة الأمريكية لعام 2025.
لا تزال أسعار النفط تحتفظ بمكانتها المرتفعة بفضل العقوبات الروسية الجديدة وكذلك العقوبات المحتملة على إيران عندما يتولى الرئيس ترامب منصبه. ارتفعت أسعار النفط بنسبة 1.87٪ هذا الأسبوع بعد أسبوع متتالي من المكاسب. إذا ألغى الرئيس ترامب تفويض عدم الحفر الذي أقره الرئيس بايدن مؤخرا ، فقد يؤدي ذلك إلى انخفاض الأسعار.
على صعيد العملات الأجنبية ، عانى الدولار الأمريكي هذا الأسبوع لكنه لم يكن تحركا هبوطيا سلسا. لا تزال الأسواق ترى قوة الدولار الأمريكي في عام 2025 وهذا يمكن أن يفسر جزئيا انخفاض الطحن ولماذا لم يجمع أي زخم حقيقي.
عاد سوق العملات المشفرة إلى الارتفاع هذا الأسبوع حيث تتطلع Bitcoin إلى التحرك فوق مقبض 105 ألف في وقت كتابة هذا التقرير. واصل XRP صعوده حيث راهنت الأسواق أيضا على سياسة التشفير الاحترافية في ظل إدارة الرئيس ترامب.
تنتظر جميع فئات الأصول والأسواق العالمية تنصيب دونالد ترامب وهي تنتظر بفارغ الصبر مقترحاته السياسية الموعودة منذ فترة طويلة ، ومن المرجح أن تشكل المقترحات ديناميكيات السوق في الأشهر المقبلة وتظل حاسمة.
الأسبوع المقبل: تنصيب ترامب وبنك اليابان يمسكان بالمفاتيح
أسواق آسيا والمحيط الهادئ
ينصب التركيز الرئيسي هذا الأسبوع في منطقة آسيا والمحيط الهادئ على اجتماع بنك اليابان في 24 يناير. تبدو أرقام التضخم والأجور الأخيرة واعدة وتدعم خطتها لزيادة أسعار الفائدة في اجتماع الأسبوع المقبل.
في وقت سابق اليوم ، سمعنا شائعات من Nikkei بأن غالبية أعضاء مجلس إدارة بنك اليابان من المقرر أن يوافقوا على رفع سعر الفائدة الأسبوع المقبل.
بعد صدور البيانات يوم الجمعة ، والتي شهدت وصول الناتج المحلي الإجمالي الصيني بشكل أفضل من المتوقع. نما الاقتصاد بنسبة 5.4٪ في الربع الرابع مقارنة بالعام الماضي ، ارتفاعا من 4.6٪ في الربع الثالث وأعلى من تقديرات 5.0٪. كان هذا أسرع نمو منذ الربع الثاني من عام 2023.
بعد أسبوع ثقيل من البيانات ، يتباطأ الجدول الزمني للتحديثات الجديدة في الصين. يوم الاثنين ، سيتم الإعلان عن أسعار الفائدة الرئيسية للقروض ، ولكن لا يتوقع حدوث تغييرات منذ أن ترك بنك الشعب الصيني أسعار الفائدة الرئيسية كما هي. سيتحول الانتباه إلى تنصيب ترامب وما إذا كان سيعلن عن أي رسوم فورية على الصين.
في منطقة آسيا والمحيط الهادئ ، سيكون التضخم في نيوزيلندا هو أعلى إصدار للبيانات ويمكن أن يوفر للدولار النيوزيلندي بعض الزخم للمضي قدما.
أوروبا + المملكة المتحدة + الولايات المتحدة
في الأسواق المتقدمة ، سيكون تنصيب الولايات المتحدة بلا شك في المقدمة بالإضافة إلى أي تحركات فورية من قبل الإدارة القادمة. هذا لديه القدرة على أن يطغى على أي إصدارات بيانات.
ستصدر الولايات المتحدة أيضا بيانات مؤشر مديري المشتريات التصنيعي والخدمات لمؤشر ستاندرد آند بورز للتصنيع يوم الجمعة.
في أوروبا والمملكة المتحدة ، لدينا أيضا بيانات تصنيع S&P والتي من شأنها أن تعطي مزيدا من الأفكار حول اقتصاد منطقة اليورو. هناك أيضا خطابان من رئيسة البنك المركزي الأوروبي كريستين لاغارد يومي الأربعاء والجمعة.
لجميع الإصدارات والأحداث الاقتصادية التي تحرك السوق، راجع التقويم الاقتصادي MarketPulse. (انقر للتكبير)
الرسم البياني للأسبوع
ينصب تركيز هذا الأسبوع على مؤشر ستاندرد آند بورز 500 حيث يتطلع إلى تسجيل إغلاق يومي للشمعة فوق مستوى رئيسي من شأنه أن يضع المضاربين على الارتفاع في السيطرة بقوة.
يتم تداول مؤشر S&P 500 حاليا فوق أعلى مستوى متأرجح سابق عند 5980 مع إغلاق شمعة يومية أعلاه مما يؤدي إلى تغيير في الهيكل.
سيكون هذا هوy حيث لا يزال التفاؤل بشأن الأسهم في عهد الرئيس القادم مرتفعا. وجد مؤشر ستاندرد آند بورز دعما في نهاية الأسبوع بعد اختراقه فوق المتوسط المتحرك البسيط البالغ 20 يوما بعد أن ساعدت أرباح البنوك القوية المؤشر على الارتفاع.
هناك المزيد من الأرباح المستحقة الأسبوع المقبل مع المزيد من العروض القوية من أمثال Netflix من المرجح أن تدفع مؤشر S&P 500 نحو أعلى مستوياته على الإطلاق.
تقع المقاومة الفورية عند 6025 قبل أن يتم التركيز على أعلى مستوياتها على الإطلاق عند 6094.
على الجانب السلبي ، يقع الدعم عند المتوسط المتحرك البسيط ل 20 يوما والذي يصطف مع الدعم عند 5910 قبل أن يصبح 5840 و 5757 مناطق للتركيز عليها.
الرسم البياني اليومي لمؤشر ستاندرد آند بورز 500 - 17 يناير 2025
المصدر: TradingView.Com (انقر للتكبير)
المستويات الرئيسية التي يجب مراعاتها:
دعم
- 5910
- 5840
- 5757
المقاومه
- 6025
- 6094
- 6170
تابع زين على تويتر/إكس للحصول على المزيد من أخبار السوق والرؤى @zvawda