- يمحو الذهب المكاسب السابقة ليعود إلى المنطقة الحمراء في وقت مبكر من يوم الخميس، حيث يتحدى منطقة 4700 دولار.
- يتماسك الدولار الأمريكي على المكاسب الأخيرة وسط مواجهة بين الولايات المتحدة وإيران في محادثات السلام ومضيق هرمز.
- يظل الذهب محصورًا فيما دون مقاومة نمط الوتد الهابط بالقرب من منطقة 4775 دولار، بينما يختبر دعم المتوسط المتحرك البسيط 21 يومًا على خلفية مؤشر القوة النسبية RSI الهبوطي.
الذهب يتحدى منطقة 4700 دولار على خلفية تجدد الانخفاض خلال التداولات الآسيوية يوم الخميس، حيث يقوم بمحو الارتداد السابق.
استمرار تتبع الذهب لنهج تداول "بيع الارتفاعات"
يواجه الذهب عوامل معاكسة مرة أخرى مع تمسك الدولار الأمريكي USD بمكاسب الارتداد الأخير وسط مواجهة بين الولايات المتحدة وإيران في محادثات السلام وتوترات مضيق هرمز.
مع عدم ظهور علامات على استئناف المفاوضات، ترك الاحتجاز الإيراني لسفينتين في المضيق والحصار البحري الأمريكي المستمر لموانئ إيران المستثمرين في حالة توتر، حيث يفضلون اللجوء إلى الأمان في الدولار الأمريكي، عملة الاحتياطي العالمية، مما يُبشر بسوء للذهب المقوم بالدولار.
على الرغم من الانخفاض الأخير، يظل المعدن النفيس محصورًا ضمن نطاق سعري مألوف، مع الحد من الانخفاض من خلال إحياء الآمال في أن البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed سوف يقوم برفع معدلات الفائدة مرة واحدة على الأقل بحلول نهاية هذا العام.
يظل مشتري الذهب متفائلين أيضاً بتمديد الهدنة بين إسرائيل ولبنان، حيث من المقرر أن يعقد الطرفان جولة جديدة من المحادثات في واشنطن يوم الخميس.
هناك تقارير تفيد بأن بيروت تخطط لطلب تمديد الهدنة التي سوف تنتهي خلال أيام لمدة شهر.
في وقت لاحق خلال اليوم، سوف تقود المعنويات العامة في السوق وتحديثات أخبار الصراع في الشرق الأوسط حركة الذهب، بينما يستعد المتداولون لصدور بيانات مؤشر مديري المشتريات PMI الأولية العالمية.
سوف يتم فحص البيانات بشكل وثيق ، حيث أنها سوف توفر مزيدًا من الرؤى بشأن التأثير الاقتصادي لحرب الشرق الأوسط، وخاصة من الولايات المتحدة، حيث يمكن أن تؤثر بشكل كبير على توقعات السوق لمعدلات الفائدة للبنك الاحتياطي الفيدرالي Fed.
التحليل الفني لأسعار الذهب: الرسم البياني اليومي
على الرسم البياني اليومي، يتم تداول زوج الذهب/الدولار XAU/USD عند منطقة 4700.60 دولار. يصمد المعدن أعلى بقليل من المتوسط المتحرك البسيط 21 يومًا بالقرب من منطقة 4693 دولار، ولكنه يظل محصورًا فيما دون المتوسط المتحرك البسيط 100 يوم عند منطقة 4736 دولار ومقاومة خط الاتجاه الهابط حول منطقة 4737 دولار، مما يحافظ على تحيز تصحيحي هبوطي طفيف. الهيكل الأوسع نطاقاً يُظهر أن الأسعار لا تزال فوق المتوسط المتحرك البسيط 200 يوم عند منطقة 4244 دولار واثنين من دعم خطوط الاتجاه الصاعدة. ومع ذلك، يشير مؤشر القوة النسبية RSI بإعدادات 14 يوماً الذي يتذبذب حول مستويات 46 إلى تقلص الزخم الصعودي مع مواجهة الارتفاعات لصعوبات في مواجهة مقاومة منطقة الالتقاء العلوية.
في الاتجاه الصاعد، تقع المقاومة الفورية عند المتوسط المتحرك البسيط 100 يوم حول منطقة 4736 دولار، والتي تليها مباشرة مقاومة خط الاتجاه الهابط بالقرب من منطقة 4775 دولار؛ وسوف تكون هناك حاجة إلى تسجيل اختراق مستدام لهذا النطاق من اجل تخفيف الضغط الحالي وتمهيد الطريق نحو المتوسط المتحرك البسيط 50 يوماً بالقرب من منطقة 4875 دولار. في الاتجاه الهابط، يظهر الدعم الأولي عند المتوسط المتحرك البسيط 21 يوماً عند منطقة 4690–4700 دولار، قبل دعم خط الاتجاه الصاعد بالقرب من منطقة 4589 دولار؛ في حين أن فقدان تلك المنطقة قد يؤدي إلى استهداف خط الاتجاه الصاعد الأدنى بالقرب من منطقة 4383 دولار، قبل المتوسط المتحرك البسيط 200 يوم عند محيط منطقة 4244 دولار الذي يعمل بمثابة دعم أقوى متوسط الأجل.
(تم كتابة التحليل الفني لهذا التقرير بمساعدة أداة ذكاء اصطناعي.)
أسئلة شائعة عن الذهب
لعب الذهب دورًا رئيسيًا في تاريخ البشرية، حيث تم استخدامه على نطاق واسع كمخزن للقيمة ووسيلة للمقايضة. في الوقت الحالي، وبصرف النظر عن بريقه واستخدامه في المجوهرات، يُنظر إلى المعدن النفيس على نطاق واسع على أنه أصل ملاذ آمن، مما يعني أنه يعتبر استثمارًا جيدًا خلال الأوقات المضطربة. يُنظر إلى الذهب أيضًا على نطاق واسع على أنه أداة تحوط ضد التضخم وضد انخفاض قيمة العملات لأنه لا يعتمد على أي مُصدر أو حكومة محددة.
البنوك المركزية هي أكبر حائزي الذهب. في إطار هدفها لدعم عملاتها في الأوقات المضطربة، تميل البنوك المركزية إلى تنويع احتياطياتها وشراء الذهب من أجل تحسين القوة الملموسة للاقتصاد والعملة. يمكن أن تكون احتياطيات الذهب المرتفعة مصدر ثقة لملاءة الدولة. أضافت البنوك المركزية 1136 طنًا من الذهب بقيمة حوالي 70 مليار دولار إلى احتياطياتها في عام 2022، وفقًا لبيانات مجلس الذهب العالمي. هذه تمثل أعلى عمليات شراء سنوية منذ بدء السجلات. تعمل البنوك المركزية في الاقتصادات الناشئة مثل الصين والهند وتركيا على زيادة احتياطياتها من الذهب سريعاً.
يرتبط الذهب بعلاقة عكسية مع الدولار الأمريكي وسندات الخزانة الأمريكية، وهما أصول احتياطية رئيسية وملاذ آمن. عندما تنخفض قيمة الدولار، يميل الذهب إلى الارتفاع، مما يُمكن المستثمرين والبنوك المركزية من تنويع أصولهم في الأوقات المضطربة. يرتبط الذهب أيضًا عكسيًا بالأصول ذات المخاطر. يميل الارتفاع في سوق الأسهم إلى إضعاف أسعار الذهب، في حين أن عمليات البيع في الأسواق الأكثر خطورة تميل إلى تفضيل المعدن النفيس.
يمكن أن تتحرك الأسعار بسبب مجموعة واسعة من العوامل. يمكن أن يؤدي عدم الاستقرار الجيوسياسي أو المخاوف من الركود العميق سريعاً إلى ارتفاع أسعار الذهب بسبب وضعه كملاذ آمن. باعتباره أصلًا أقل عائدًا، يميل الذهب إلى الارتفاع مع انخفاض معدلات الفائدة، في حين أن ارتفاع تكلفة المال عادةً ما يضغط هبوطياً على المعدن الأصفر. ومع ذلك، تعتمد معظم التحركات على كيفية تحرك الدولار الأمريكي USD، حيث يتم تسعير الأصل بالدولار (زوج الذهب/الدولار XAU/USD). يميل الدولار القوي إلى إبقاء أسعار الذهب تحت السيطرة، في حين أن الدولار الأضعف من المرجح أن يدفع أسعار الذهب نحو الارتفاع.
