إليك ما تحتاج إلى معرفته يوم الاثنين، 31 أغسطس/آب:
تتبنى الأسواق المالية موقفًا حذرًا في اليوم الأخير من شهر أغسطس/آب مع قيام المستثمرين بتقييم احتمالات متغيرة لرفع معدلات الفائدة من جانب البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed في سبتمبر/أيلول وتصاعد التوترات مجددًا في الشرق الأوسط. سوف تتضمن الأجندة الاقتصادية بيانات التضخم الأولية لشهر أغسطس/آب من ألمانيا في وقت لاحق من اليوم.
سعر الدولار الأمريكي آخر 7 أيام
يوضح الجدول أدناه النسبة المئوية للتغير في دولار أمريكي (USD) مقابل العملات الرئيسية المدرجة من 7 أيام.
| USD | EUR | GBP | JPY | CAD | AUD | NZD | CHF | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| USD | 0.70% | 0.67% | 0.48% | 0.64% | 0.05% | 0.93% | 0.79% | |
| EUR | -0.70% | -0.03% | -0.30% | -0.05% | -0.64% | 0.23% | 0.10% | |
| GBP | -0.67% | 0.03% | -0.35% | 0.01% | -0.59% | 0.26% | 0.15% | |
| JPY | -0.48% | 0.30% | 0.35% | 0.21% | -0.36% | 0.53% | 0.38% | |
| CAD | -0.64% | 0.05% | -0.01% | -0.21% | -0.55% | 0.31% | 0.15% | |
| AUD | -0.05% | 0.64% | 0.59% | 0.36% | 0.55% | 0.88% | 0.74% | |
| NZD | -0.93% | -0.23% | -0.26% | -0.53% | -0.31% | -0.88% | -0.13% | |
| CHF | -0.79% | -0.10% | -0.15% | -0.38% | -0.15% | -0.74% | 0.13% |
تُظهر الخريطة الحرارية النسبة المئوية للتغيرات في العملات الرئيسية مقابل بعضها البعض. يتم اختيار العملة الأساسية من العمود الأيسر، بينما يتم اختيار العملة المقابلة من الصف العلوي. على سبيل المثال، إذا اخترت دولار أمريكي من العمود الأيسر وتحركت على طول الخط الأفقي إلى ين ياباني، فإن النسبة المئوية للتغيير المعروضة في المربع ستمثل USD (الأساس/عملة التسعير)/JPY (عملة الاقتباس).
وارش يلوّح بعدم اكتمال معركة التضخم، ويبقي ثيران الدولار في حالة تأهب
قدّم رئيس البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed وارش نبرة تميل بشكل ملحوظ إلى التشديد خلال منتدى جاكسون هول يوم الجمعة، مع تسجيل مؤشر تتبع الخطابات من FXS درجة عند 7.4 في مقابل متوسط تاريخي يبلغ 6.5، مما يؤكد القلق من أن التضخم الأساسي لم يتحرك بعد بشكل مقنع نحو مستهدف نفقات الاستهلاك الشخصي PCE البالغ 2٪. الإصرار على أن "لدينا عمل يجب القيام به" بشأن الأسعار، إلى جانب وصف الأوضاع المالية بأنها بعيدة جدًا عن أن تكون تقييدية وعدم إظهار أسواق الائتمان سوى القليل من علامات تقييد السياسة النقدية، أشار إلى تحيز نحو الإبقاء على السياسة النقدية في حالة تشديد أو تشديدها بشكل أكبر إذا تعثر التقدم المُحرز في التضخم، وهي خلفية تميل إلى دعم الدولار.
يستقر مؤشر FXS لمعنويات البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed عند 129.70، مما يُبقي نبرة السياسة النقدية راسخة في منطقة التشديد. يشير الجمع بين مستوى المؤشر المرتفع ودرجة مؤشر تتبع الخطابات من FXS الأعلى من المستوى الأساسي إلى أن الأسواق سوف تواصل تسعير موقف متيقظ من جانب البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed تجاه التضخم، مع احتمال أن تعزز أي مفاجآت صعودية في بيانات الأسعار قوة الدولار.
ارتفع مؤشر الدولار الأمريكي DXY بأكثر من 0.5٪ يوم الجمعة وسجل أعلى مستوياته خلال أسبوعين فوق منطقة 99.70 قبل عطلة نهاية الأسبوع. في الصباح الأوروبي يوم الاثنين، لا يزال مؤشر الدولار الأمريكي DXY في مرحلة تماسك بالقرب من منطقة 99.50. وفقًا لأداة مراقبة البنك الاحتياطي الفيدرالي FedWatch التابعة لمجموعة CME، تبلغ احتمالية رفع معدلات الفائدة من جانب البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed بمقدار 25 نقطة أساس في سبتمبر/أيلول حاليًا ما يقرب من 60٪، مقارنة بنحو 40٪ قبل خطاب رئيس البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed وارش.
يشير استراتيجيون في رابوبنك إلى أن الأسواق "سعّرت وفقًا لذلك احتمالية أكبر لزيادات إضافية في معدلات الفائدة" في أعقاب تصريحات كيفن وارش في منتدى جاكسون هول. ومع ذلك، يبرزون أن "عوائد سندات الخزانة الأطول أجلًا تراجعت"، وهي خطوة تشير إلى أن المستثمرين فسّروا الخطاب على أنه "يقلص حالة عدم اليقين بشأن السياسة النقدية ويعزز التزام البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed باستعادة استقرار الأسعار". بعبارة رابوبنك، فإن رد الفعل "جمع فعليًا بين نظرة على المدى الأقرب أكثر تشديدًا قليلًا للسياسة النقدية مع انخفاض علاوات التضخم والمخاطر المرتبطة بالسياسة النقدية على المدى الأطول."
في الوقت نفسه، تبادلت الولايات المتحدة وإيران ضربات عسكرية للمرة الأولى منذ أسابيع خلال عطلة نهاية الأسبوع. هاجمت القوات الأمريكية منصتي إطلاق صواريخ في جزيرة لاراك الإيرانية. ردًا على ذلك، استهدفت إيران قواعد أمريكية في الأردن والإمارات العربية المتحدة. ترتفع أسعار النفط الخام خلال جلسة التداول الأوروبية المبكرة يوم الاثنين، مع ارتفاع برميل خام غرب تكساس الوسيط WTI بنحو 1.5٪ خلال اليوم إلى محيط منطقة 84 دولار.
تحت ضغط قوة الدولار الأمريكي واسعة النطاق، انخفض الذهب (زوج الذهب/الدولار XAU/USD) بشكل حاد يوم الجمعة وخسر أكثر من 3٪ خلال اليوم. بعد افتتاح الأسبوع على تراجع تسجيل أدنى مستوياته منذ 19 أغسطس/آب فيما دون منطقة 4400 دولار، قام زوج الذهب/الدولار XAU/USD بمحو خسائره وشوهد آخر تداول بشكل مستقر دون تغيير يُذكر عند محيط منطقة 4450 دولار.
يتمسك زوج يورو/دولار EUR/USD بمكاسب طفيفة للارتداد بالقرب من منطقة 1.1600 في الصباح الأوروبي يوم الاثنين.
يستقر زوج استرليني/دولار GBP/USD ويتذبذب عند محيط منطقة 1.3550 بعد الإغلاق في عمق المنطقة السلبية يوم الجمعة.
سجل زوج دولار أمريكي/ين ياباني USD/JPY قمة جديدة لشهر أغسطس/آب فوق منطقة 160.00 يوم الجمعة، ولكنه افتتح الأسبوع تحت ضغط هبوطي. في وقت كتابة هذا التقرير، كان زوج العملات منخفضًا بنحو 0.3٪ خلال اليوم عند منطقة 159.60.